【摘要】 粤开证券150亿定增推进13个月终告吹 “胜通债”案余波未平净利降逾三成
一年多来，粤开证券(83089.OC)百亿级定向增发仍落空。
近日，粤凯证券披露公告称，由于市场融资环境的巨大变化，结合公司实际情况、市场环境等因素，公司计划调整和优化融资计划，决定终止股票定向发行。
据了解，去年4月，粤开证券计划增加不超过150亿元的投资和交易业务，并偿还债务。
《长江商业日报》记者注意到，在非头证券公司中，100亿级固定增长并不少见。当时，广东证券的100亿级融资计划曾被市场视为行业腰的重要措施。
然而，在接下来的一年多时间里，粤开证券因胜通集团造假案被立案调查，随后罚款陆续落地，不可避免地给定增蒙上了阴影。目前，粤开证券与部分债券持有人之间的诉讼尚未完成。
2021年，粤开证券营业收入12.04亿元，同比增长26.84%；净利润1.06亿元，同比下降30.54%。其中，由于预计民事诉讼损失增加，公司营业外支出2.07亿元，同比增长1683.87%。
100亿级固定增终止资本补充失败。
回顾固定增长的推广过程，2021年4月，广东开发证券披露了固定增长计划。公司拟非公开发行不超过83.33亿股，募集资金总额不超过150亿元，用于开展投资交易业务，偿还债务。
当时粤开证券交易所广州开发区金融控股集团刚满两年，这也是粤开证券在广州国有资产领导下首次进行股权融资。
此前，粤开证券董事长严亦斌也公开表示，粤开证券落户广州后，将通过增资补充资本。同时，他计划在主板上开始上市申报实现转型升级。他计划在三年内成为行业的腰部，在五年内成为行业的准头部。
在此背景下，粤开证券100亿元的再融资充分体现了其扩大规模的雄心壮志。截至2020年底，粤开证券总资产153.26亿元，母公司股东净资产49.64亿元。换句话说，粤开证券的固定增资总额相当于公司总资产，是公司净资产的三倍多。
然而，固定增长并不像预期的那么顺利。去年6月，粤凯证券向全国股票转让公司提交了股票定向发行申请文件。下个月，全国股票转让公司回复，对公司股票定向发行无异议。
去年8月，中国证监会接受了粤开证券的定向发行申请。然而，9月底，一份突如其来的调查通知使固定增长按下了暂停键。根据公告，由于粤开证券涉嫌在盛通集团的债券承销业务中不勤勉尽责，中国证监会决定对其进行调查。去年11月，中国证监会决定暂停对行政许可申请的审查。
直到今年4月7日，中国证监会才决定恢复对广东证券股票定向发行行政许可申请的审查。截至目前，上述定向发行申请仍在中国证监会行政许可审查中。
但最终，广东证券决定终止定向发行。上周，广东证券披露，由于市场融资环境的巨大变化，结合公司的实际情况、市场环境等因素，公司计划调整和优化融资计划，决定终止股票定向发行。
预计民事诉讼损失增加会拖累业绩。
虽然胜通集团欺诈案的处罚已经实施了几个月，但对相关证券公司的影响仍未能完全平息。
《长江商业日报》记者指出，近年来，中国证监会依托债券市场统一执法机制，坚决打击债券市场的违法行为。
去年12月，中国证监会对广东证券发布了行政处罚决定。在胜通集团财务欺诈案中，广东证券发布的《验证意见》和《承诺书》也有虚假记录。同时，广东证券尽职调查过程中的不勤勉和责任。根据广东证券的违法行为，中国证监会决定责令改正，警告广东证券没收660万元，罚款60万元。三名相关负责人也被警告并处以20万元罚款。
今年年初，广东省证券监督管理局向广东证券发出警告信，涉及粤开证券在受托管理盛通集团债券过程中没有保持专业谨慎。
值得一提的是，盛通集团私募股权债券的发行和违约发生在广州开发区控股集团收购原联讯证券之前。盛通集团申请破产后不久，2019年4月，广州开发区控股集团收购了联讯证券，结束了其无控股股东和实际控制人的状态。广东开发证券此前还表示，公司深入了解中介机构对投资银行项目风险控制对公司生存发展的意义，高度重视原联讯证券暴露的各种风险事件。
目前，通集团债券持有人与粤开证券及相关当事人之间的诉讼尚未完成。
年报显示，2021年粤开证券营业收入12.04亿元，同比增长26.84%；净利润1.06亿元，同比下降30.54%。
其中，2021年粤开证券营业外支出2.07亿元，同比增长1683.87%。