【摘要】 个人养老金发展文件落地50天！银行基金积极布局，个人投资者期待个性化产品，专家这样表示…
6月9日，个人养老金发展文件登陆50天！4月21日，国务院办公厅发布了《关于促进个人养老金发展的意见》（以下简称《意见》），标志着个人养老金新时代的开放。养老金投资一直是公众关注的话题，那么，在文件登陆的50天内，该机构正在做什么准备呢？投资者的期望是什么？专家们有什么建议？
基金、银行积极布局个人养老业务。
记者了解到，许多基金公司积极布局个人养老金项目。
目前，华夏基金已经建立了9只养老金目标基金，其中2只正在销售中。其中5只目标日期基金基本上可以满足70年代后到90年代后的养老金投资需求。华夏基金建立了相对完善的养老目标基金产品线，努力为投资者提供一站式的养老金投资服务。华夏基金的相关负责人告诉《证券日报》。
上述负责人表示：上述养老目标基金未来很有可能被纳入，但如何纳入以及何时纳入仍在等待监管规则。。目前，这些产品和其他基金一样，可以正常购买，但不享受税收优惠。
除基金公司外，银行还在积极完善养老老金账户相关的业务体系。中信银行推出了快乐+养老账本，将实现第一、二、三支柱养老资产的收集和展示，为客户提供跨周期、跨平台、跨资产类别的养老账本。在账本功能中，中信银行将全面展示客户的养老资产状况，不断优化和总结养老资产，计算养老缺口，规划养老计划，提供养老服务，打造养老金融服务一站式处理平台。
中信证券首席经济家明确告诉《证券日报》，目前，商业银行在开户、产品销售等方面具有优势，可以接触到最广泛的客户群体，具有不可替代的独特性，与其他金融机构相比具有更大的优势。绝大多数个人养老金账户可能会在商业银行设立。同时，该账户是独一无二的，资金不能提前提取。每个客户每年可能会带来数万元的资本沉淀，这对银行具有重要意义。
中国国际经济交流中心经济研究部副部长刘向东告诉《证券日报》，银行和基金积极参与个人养老金账户和基金管理，预计潜在养老基金规模可观，预计将为市场提供长期稳定的资金。
投资者期待多元化、个性化的养老产品。
值得注意的是，《意见》规定，参与者每年缴纳人养老金的上限为1.2万元。国家制定税收优惠政策，鼓励合格人员参与个人养老金制度，并按规定领取个人养老金。
可以得出结论，投资者参与个人养老金有两个好处：一是减少当期个人所得税的缴纳；二是帮助投资者尽快规划，实现养老资产的长期保值增值，满足退休后的养老需求。
目前，银行财务管理收益率较低，股市波动较大，风险较大，不符合我对养老金投资的需求。个人养老金的引入可以作为基本养老保险的补充。退休后，我可以获得更多的收入，进一步提高退休后的生活水平。我期待着具体规则的实施。一位90年代后的投资者告诉《证券日报》，在养老金保障产品的供应水平上，投资者需要更加多样化，以满足个性化养老产品的需求。
6月8日，华夏基金总经理李一梅在2022年新浪金融养老基金研讨会上表示，精细化、多元化资产配置在未来养老投资管理中的重要性将越来越突出。经过20多年的不断演变，中国的公募基金已经从简单的股权基金转变为全方位、全天候配置的重要品种。目前，市场上有9000多只公募基金，基金公司可以为其他养老资产管理提供丰富的基本配置工具。
刘向东认为，从趋势来看，个人养老金相对灵活，独立选择性强，也充分反映了个人养老金的低门槛和包容性，享受优惠政策，强调终身积累和封闭积累，可以很好地满足个人长期投资和补充养老金保障的需要。未来，随着个人养老金制度的逐步完善，中国投资金融产品越来越多样化，预计将有更多的人参与个人养老金账户计划。
专家建议增加税收优惠政策。
中泰证券（600918）研究所政策专题组负责人、首席分析师杨昌告诉《证券日报》，总体而言，中国个人养老金的整体市场份额仍有很大的发展空间。在具体的税收制度中，由于现阶段个人所得税缴纳人数相对较少，延期养老保险的覆盖范围也相对较窄。如何扩大对低收入群体的覆盖范围将是政策的重点。
明确建议结合我国国情，及时出台大力税收优惠政策和低收入人群直接补贴制度。
国家社会保障基金理事会前副主席王忠民在2022年新浪金融养老基金研讨会上表示，实施个人养老金的规定和措施越具体越好，实施基本养老金的粒度越大越好。个人养老金实施得越早，个人保障制度就能发挥更积极、更有效的作用。同时，个人养老金必须是独立的账户管理，以满足积累制度的需要。
王忠民进一步表示，个人养老金投资金融资产将大力促进实体经济的资本供应。因此，税收不会因个人养老金免税而减少。个人养老金的长期资本进入实体经济，将带来税收和经济活动的繁荣。