【摘要】 大宗商品危机缓和？A股迎来反弹一日，千亿龙头大幅回血，化工等板块也应声大涨
连续几天大宗商品危机引发市场剧烈波动，最近终于迎来了缓和。
3月9日晚，青山集团为伦敦镍期货的短期极端市场提供了适当的解决方案。与此同时，俄罗斯和乌克兰的局势得到了缓解，欧佩克的一些成员国也表示，原油产量增加了。
3月10日开市，受青山集团事件影响较深的华友钴业(603799)股价大幅回血，单日收涨7.11%，消除了两个跌停板的阴霾。根据2021年年报，华友钴业获得了周蔚文、周应波、杨瑞文等众多明星基金经理的头寸。
3月10日，受原油价格飙升影响的化工月10日大幅反弹。化纤、石化、精细化工、日常化工等行业表现突出，姚志鹏、赵毅等知名基金经理持有的相关股票也有限。
业内人士认为，化工行业的回调得益于原油成本端压力的释放，这也与房地产行业在稳定增长基调下的积极预期密切相关。
至于市场的可持续性，一些机构认为房地产行业的积极预期对化工行业有相对持久的帮助。其他机构认为，国际油价仍有波动的可能性，不应对下游化工行业过于乐观。
华友钴业股价大回血。
华友钴业经历了两个连续跌停板，10日大幅回血，收涨7.11%，导致大量资金回流。
华友钴业是一家专注于钴、铜有色金属冶炼和钴新材料深加工的高科技企业。产品主要用于锂离子电池正极材料、石化催化剂等领域。
受青山事件影响，华友钴业于3月8日和3月9日连续两天跌停。数据显示，青山集团与华友钴业的合作非常密切，也有一些合作开发项目。
3月9日，华友钴业表示，镍是公司生产经营的主要原料，公司在印尼布局了镍钴资源开发业务。公司严格按照套期保值管理制度开展镍套期保值业务，不是主动投机。
华友钴业澄清，该公司尚未被迫平仓，风险相对可控。
随着伦敦镍期货短期极端市场和平解决，青山集团危机解除，华友钴业股价也大幅反弹。
华友钴业是明星基金经理。
通过观察华友钴业的机构头寸，可以看到多家知名公募机构被列出。
截至去年年底，华友钴业有70多家公募机构持仓。其中，华夏基金、交通银行施罗德基金、汇天富基金持有的股份占流通a股的1%以上。交通银行施罗德基金和博世基金持有20多种产品。
在持有华友钴业的明星基金经理中，包括华夏基金的周克平、汇天富基金的过贝贝、杨宇、中欧基金的周伟文、周应波、景顺长城基金的杨瑞文、易方达基金的张清华、南方基金的史博、金鹰基金的韩广哲、兴证全球基金的任相栋等。
东吴证券研究报告指出，华友钴锂材料业务布局进一步完善。此前，公司宣布以4.22亿美元收购津巴布韦有前途的锂矿公司。此外，公司还与兴发集团(600141)签订了合作框架协议，共同投资建设磷矿、磷化工、湿磷酸铁、磷酸铁、磷酸铁锂材料一体化产业。
瑞达基金总经理夏孟认为，磷酸铁等锂材料仍存在供应缺口，未来利润将继续增长，磷矿仍保持成本优势。
化工行业领涨。
3月10日，化纤、石化、精细化工、日用化工等领先板块表现。
荣盛石化(002493)、海利得(002206)、天赐材料(002709)等。
截至去年年底，广发基金刘格松、交通银行施罗德基金王崇、鹏华基金王宗等多位明星基金经理持有荣盛石化头寸。广发基金拥有荣盛石化11款产品，占a股流通的4.42%。
海利德拥有易方达基金、中欧基金、天宏基金等领先公开发行头寸。其中，易方达供应改革灵活配置基金的单一产品持有海利德3.59%的流通股。
天赐材料也由40多个公开发行产品持有，其中许多产品经理是著名的明星基金经理，如中国农业银行汇理赵毅、中欧基金周伟文、葛兰、汇天富基金、董金、赵健、嘉实基金姚志鹏、金鹰基金韩广哲、西金、南方基金罗帅等。
长期市场还是短期炒作？
一名私募股权从业人员告诉证券公司的中国记者，从商品的角度来看，一波化学价格遵循原油市场的成本逻辑，原油是化学成本。因此，缓解原油形势是下游产业链化工企业的良好信号，也很快得到了当天股价的反馈。
与此同时，化工行业的崛起也与房地产行业的预期有关。两会稳步增长。
中信保诚基金经理顾凡丁认为，地缘冲突爆发前原油市场供不应求，只加剧了市场的担忧。此外，欧美后续制裁对商品产业链和运输环节的持续影响将长期扰乱全球原油供应模式。
顾凡丁认为，地缘冲突缓解后，原油市场的供需矛盾将从集中、大规模反映转变为相对更间接、更持久的影响，并对下游产业形成连锁反应。
瑞达基金总经理夏孟认为，随着地缘政治的稳定，石化行业的短期投机即将结束。高油价引发的原油替代行动可能会带来新的市场机会，如煤转油。随着市场的稳定，市场可能会选择最新的投资方向。