【摘要】 顶流基金经理最新持仓浮出水面：加仓这些股
顶流基金经理2021年四季度持仓出炉：张坤加仓腾讯控股、海康威视(49.49 -0.52%,诊股)，减仓白酒股；刘格菘加仓阳光电源(124.77 +2.05%,诊股)、小康股份(49.94 -3.44%,诊股)，减仓隆基股份(76.00 -2.81%,诊股)、龙佰集团(26.43 -0.11%,诊股)；冯明远加仓东阳光(7.38 -2.12%,诊股)，减仓宁德时代(569.49 +0.06%,诊股)、法拉电子(197.47 -2.24%,诊股)……1月21日，基金四季报密集披露，顶流基金经理的四季度持仓浮出水面。
张坤加仓腾讯控股、海康威视，减仓白酒股；刘格菘加仓阳光电源、小康股份，减仓隆基股份、龙佰集团；冯明远加仓东阳光，减仓宁德时代、法拉电子；赵诣加仓宁德时代、应流股份(19.30 -2.18%,诊股)，减仓振华科技(120.20 -3.84%,诊股)、隆基股份。
张坤：加仓腾讯控股、海康威视，减仓白酒股
1月21日，千亿顶流基金经理张坤掌舵的易方达蓝筹精选、易方达优质企业三年持有、易方达优质精选混合（QDII）、易方达亚洲精选股票（QDII）四只基金披露了2021年四季报。
2021年四季度末，张坤的管理规模为1019.35亿元，比三季度末缩水38.13亿元，但依旧稳居千亿基金经理之列。
其中，易方达蓝筹精选、易方达优质精选在2021年四季度出现了净赎回，赎回份额分别为8.25亿份、1.97亿份。易方达亚洲精选则出现了4.43亿份的净申购，易方达优质企业三年持有因未开放申赎，持有份额不变。
从基金收益来看，张坤掌管的四只基金在2021年四季度均没有实现正收益，易方达亚洲精选基金净值跌幅最大，下跌8.75%。
2021年四季度，张坤在管的4只基金都保持高仓位运作，季末股票仓位均超过90%。
张坤管理的易方达蓝筹精选在四季度略微提升了股票仓位，四季度末股票投资占基金总资产94.23%。同时，张坤在四季度对该基金的结构进行了调整，增加了科技等行业的配置，降低了金融、医药等行业的配置。
易方达蓝筹精选前十大重仓股分别为腾讯控股、海康威视、泸州老窖(236.85 +0.28%,诊股)、贵州茅台(1984.99 +0.79%,诊股)、招商银行(51.82 +0.88%,诊股)、五粮液(217.26 +1.89%,诊股)、洋河股份(165.57 +1.67%,诊股)、香港交易所、伊利股份(40.06 +0.00%,诊股)、平安银行(17.35 +0.12%,诊股)。
2021年四季度，易方达蓝筹精选加仓了腾讯控股、海康威视、伊利股份，减仓平安银行。此外，还对泸州老窖、贵州茅台、五粮液、洋河股份四只白酒股进行了减仓。
张坤在四季报中指出，目前经济遇到的下行压力只是阶段性的，对中国经济的长期前景依然保持乐观，坚信中国的经济实力终将达到发达国家的水平。2021年，部分优质企业中的一些股价表现落后于市场，始终认为“要做好投资，更重要的是盯着赛场，而不是盯着记分牌”。经过了2021年的估值消化后，一部分的优质企业估值已经具有吸引力，在3至5年的维度内，企业的业绩增长大概率会投射到其市值的增长中。
刘格菘：加仓阳光电源、小康股份，减仓隆基股份、龙佰集团
顶流基金经理刘格菘管理的多只基金也于1月21日发布了2021年四季度报。
从基金业绩看，2021年四季度刘格菘管理的6只基金均实现了正收益。其中，四季度基金净值涨幅最大的是广发小盘LOF，涨幅达5.56%。
2021年四季度末，刘格菘的管理规模为773.35亿元，比三季度末缩水3.4亿元。其中，刘格菘在管规模最大的基金是广发科技先锋，四季度末规模达183.91亿元。
广发科技先锋保持高仓位运行，2021年四季度末股票仓位达94.6%。该基金前十大重仓股分别为隆基股份、阳光电源、龙佰集团、亿纬锂能(97.30 +1.67%,诊股)、荣盛石化(18.53 -2.63%,诊股)、小康股份、圣邦股份(290.60 -1.51%,诊股)、康泰生物(84.79 -3.02%,诊股)、京东方A(4.99 +0.81%,诊股)、国联股份(120.93 -0.10%,诊股)。
从前十大持仓变动情况来看，2021年四季度广发科技先锋加仓阳光电源、小康股份、圣邦股份，减仓隆基股份、龙佰集团、亿纬锂能、京东方A。
展望2022年，刘格菘在四季报中指出，对于“全球比较优势制造业”这个方向资产的成长持续性、盈利增速预期依然很乐观：已经建立了全球比较优势的制造业龙头公司，其企业家领导力、产业聚集下的先进制造能力等因素打造的“护城河”还在不断变宽，我们判断未来在光伏、动力电池、储能、面板、化工新材料、汽车及汽车零部件、高端装备等方向会有更多的世界级公司出现。未来本基金的资产配置依然以这些方向为主，我们将从供需格局出发，用产业的眼光去寻找优秀企业并伴随伟大企业共同成长，以期为持有人获取长期的超额回报。
冯明远：加仓东阳光，减仓宁德时代、法拉电子
明星基金经理冯明远管理的9只产品在2021年四季度均实现了正收益。
2021年，冯明远掌管的基金业绩亮眼，信达澳银科技创新一年定开收益超过50%，信达澳银研究优选、信达澳银匠心臻选两年持有、信达澳银新能源产业股票、信达澳银先进智造全年收益均超过45%。
明星基金经理冯明远2021年四季度末管理规模410.9亿元，比三季度末增加43亿元。其掌管的规模最大的基金为信达澳银新能源产业，四季度末规模达到174.77亿元。
信达澳银新能源产业保持高仓位运行，2021年四季度末股票仓位达93.29%。该基金四季度重点配置了新能源车、新材料、光伏、风电、高端装备、半导体等领域。
信达澳银新能源产业前十大重仓股分别为璞泰来(146.27 +1.29%,诊股)、中兴通讯(32.95 -3.15%,诊股)、天齐锂业(82.03 +0.87%,诊股)、法拉电子、东阳光、宁德时代、欣旺达(36.85 +3.08%,诊股)、三利谱(54.21 +0.95%,诊股)、中科电气(30.38 +5.74%,诊股)、方大炭素(9.87 -0.50%,诊股)。
从前十大持仓变动情况来看，四季度信达澳银新能源产业加仓东阳光，减仓璞泰来、天齐锂业、法拉电子、宁德时代。
“我们判断，全球的能源产业正在发生深刻变化，新能源的使用比例不断增加，将在未来50年逐步替代传统化石能源的主流地位。这一过程应该是不可逆的。我们相信这个变化过程中，中国将涌现出大量伟大的企业，我们希望与这些伟大的企业一起共同成长。”冯明远在2021年四季度报中指出。
赵诣：加仓宁德时代，减仓隆基股份
2020年的股基冠军赵诣在管的4只产品在2021年四季度均实现了正收益。其中，农银新能源主题收益达56.2%，农银研究精选混合、农银工业4.0混合、农银汇理海棠三年定开全年收益均超过40%。
2021年四季度末，农银研究精选混合股票投资占基金总资产的83.2%。该基金四季度持仓主要集中在计算机、电子、机械、电力设备、军工和新能源等高端制造行业。
农银研究精选混合前十大重仓股为宁德时代、振华科技、应流股份、璞泰来、闻泰科技(114.92 -2.17%,诊股)、天赐材料(97.66 +2.01%,诊股)、中航沈飞(53.08 -6.50%,诊股)、新宙邦(98.95 +3.72%,诊股)、恩捷股份(268.00 -1.18%,诊股)、隆基股份。
从前十大持仓变动情况来看，2021年四季度农银研究精选加仓宁德时代、应流股份、闻泰科技、天赐材料、中航沈飞、新宙邦、恩捷股份，减仓振华科技、隆基股份。
展望2022年一季度，赵诣在四季报中指出，一方面，短期来看，从2021年12月开始，以新能源为主的公司前期因为涨幅较大，叠加对未来预期出现分歧，导致出现持续的调整，股价的下跌也意味着风险的释放，我们需要立足于基本面，选择有竞争力的公司；
另一方面，也将有公司陆续进入业绩的预告期，对于业绩出现拐点或者加速的行业将值得我们重点关注。整体上更加关注有“增量”的方向，一个是技术进步带来需求提升的方向，包括新能源和5G应用；另外一个是在“国内大循环为主体，国内国际双循环相互促进”定调下的国产替代、补短板的方向，尤其是以航空发动机、半导体为主的高端制造业。